CCR炒币机器人：加密圈稳定币收益指南

一、稳定币借贷 (Lending & Borrowing)：

借贷作为最传统的金融收益模式，其收益本质来源于借款人支付的利息，需要考虑平台或协议安全性、借款人违约概率及收益稳定性。目前市场上的稳定币借贷产品：

Cefi平台以头部交易所(Binance, Coinbase, OKX, Bybit)活期理财产品为主

头部Defi协议以Aave, Sky Protocol(MakerDAO升级后品牌), Morpho Blue等为主。

经历过周期考验的头部交易所的平台安全性和头部Defi协议安全性较高，在行情上涨期由于借贷需求旺盛导致U活期收益很容易飙升到20%以上，但行情淡静期普遍收益较低维系在2%-4%，因此**活期借贷利率(Flexible Interest)**的也是很直观的市场活跃度指标。固定利率(Fixed Interest)借贷由于牺牲流动性因此大部分时间收益高于活期，但在市场活跃期亦无法捕获活期收益的飙升。公众号关注：博森科技小蝶。

此外，在整体的稳定币借贷市场从存在部分微创新，包括：

固定利率借贷Defi协议：本轮周期极具代表性的Pendle协议，始于固定利率借贷而成于收益代币化，本文后续将详细介绍；而Notional Finance、Element Finance等早期固定利率Defi项目虽未成功跑出但其设计理念值得参考。

在借贷中引入**利率分层机制(Rate Tranching)和劣后(Subordination)**机制；

提供**杠杆借贷(Leveraged Lending)**的Defi协议；

面向机构客户的Defi借贷协议，例如Maple Finance的Syrup收益源自机构借贷。

RWA将真实世界借贷业务的收益上链，例如Huma Finance的链上供应链金融产品。

总之，借贷业务作为最传统的金融收益模式通俗易懂，承载最大资金体量将继续是最主要的稳定币收益模式。

二、流动性挖矿(Yield Farming)收益：

以Curve为代表，其收益来源于AMM交易分给LP的手续费及代币奖励。Curve作为稳定币DEX平台的圣杯，成为Curve Pools中支持的稳定币成为衡量新稳定币在行业采用度的重要指标。Curve挖矿的优势在于安全性极高而不足在于收益过低缺乏吸引性(0-2%)，如果非大额且长期资金参与Curve的流动性挖矿可能收益甚至无法覆盖交易Gas Fee。

而Uniswap的稳定币池交易对面临相同问题，Uniswap的非稳定币交易对存在流动性挖矿亏损可能性， 而其他规模较小DEX的稳定币池交易对即便收益较高依然有Rug Pull顾虑，皆不符合稳定币理财谨慎稳健的原则。我们可以看到目前Defi稳定币池依然以借贷模式为主，Curve最经典的3Pool(DAI USDT USDC)仅为TVL排名前二十。

三、市场中性套利收益：

市场中性的套利策略一直长期广泛的应用于专业交易机构中，通过同时持有多头（Long）和空头（Short）头寸，使投资组合的净市场暴露（Net Exposure）接近于零。具体于Crypto的主要为：

资金费率套利（Funding Rate Arbitrage）：永续合约（Perpetual Futures）没有到期日，其价格通过资金费率（Funding Rate）机制与现货价格保持一致。资金费率需要定期支付，缩短现货与永续合约的短期价差。

当永续合约价格高于现货价格（升水），多头支付空头，资金费率为正。

当永续合约价格低于现货价格（贴水），空头支付多头，资金费率为负。

历史回撤数据，资金费率为正的的概率长期大于资金费率为负的概率。因此收益来源主要是正资金费率场景下现货买入，永续合约卖空，收取多头支付的费用。

CCR智能量化机器人有十大优势：

①资金安全：资金全部在用户自己的账户，我们不会碰用户的本金，机器人是使用交易所提供的API接口来交易，无权提现，机器人只能进行买入、卖出操作。

②平台安全：我们CCR目前完美兼容火币、ZB、币安、OKX、gate这些大型交易所，资金安全有保障。

③7*24小时全自动交易：我们的机器人运行在阿里云、腾讯云等云服务器上，全天候不停歇盯盘。只要阿里、腾讯的服务器不拉闸，机器人就不会停止运行，解放双手，无需再费时费力人工盯盘，还投资者一个良好的作息时间。

④规避客观情绪影响，策略严格执行：信号严格判断，规避人工主观情绪的影响，不符合条件坚决不补单，不交易，不平仓。

⑤一键启动：我们一直在努力降低量化交易的操作难度。在机器人中，填写仓位、品种数量，选择风险类型，即可一键设置，一键启动。数字资产交易新手，轻松上手，快速使用。

⑥制定交易策略与仓位分配：机器人内置多种交易策略，从“保守-”到“激进+”，满足不同的风险类型。设置策略后，机器人将智能分配每次进单的仓位和条件，严格执行交易策略，交易补单策略，根据当前行情，云大数据实时调整。

⑦交易速度：因为机器人是7*24小时监控盘面，一但出现波动，机器人会在0.05秒内完成买入/卖出的操作，无须担心错过最完美的行情。

⑧追踪止盈：机器人在行情到达设置好的止盈点之后，会自动开启追踪止盈功能，让盈利比例不断突破最高值，直到行情回调1%（回调数值可自行设置）再止盈出场，让收益最大化。

⑨追踪建仓：在遇到瀑布或者阴跌行情的时候，机器人会针对下跌趋势，需要行情回调1%再建仓（回调数值可自行设置），即如果达到了算法的建仓点，行情继续下跌，即自动延迟补单，做到尽可能的低位补单，让交易成本更低。

⑩网格止盈：网格止盈可以在策略建仓数量较多时，即使未达到策略整体止盈条件，也可收单获利，减少持仓数量，释放部分本金，减轻持仓压力。

⑪咨询了解：CCR炒币机器人、外汇、合约机器人了解请加笔者：bosen089///1638194628（备用：bsxd1088）